Manajemen Risiko Di Pasar Forex Pdf File

Jadilah langkah maju Manajemen risiko perdagangan Ditulis oleh: PaxForex analytics dept - Friday, 24 July 2015 0 comments Manajemen risiko adalah salah satu konsep paling kunci untuk bertahan sebagai trader forex. Manajemen risiko adalah kombinasi dari banyak gagasan untuk mengendalikan risiko kehilangan sekaligus dalam trading forex. Tanpa manajemen risiko yang baik, trader yang sangat berbakat akan kalah sama seperti trader yang buruk. Sementara sistem manajemen risiko yang baik mungkin tidak sepenuhnya menyelamatkan strategi kehilangan strategi penghasilan tidak mungkin berhasil tanpa pengelolaan risiko yang baik. Anda harus tahu bahwa semua pedagang terkadang menemukan diri mereka berada pada sisi perdagangan yang salah. Pedagang yang berbeda mungkin menangani situasi dengan cara yang berbeda namun mereka semua harus mempertahankan disiplin dan berusaha mengatasi emosi dalam perdagangan mereka. Pedagang yang paling berpengalaman secara emosional lebih memilih untuk tetap berada dalam perdagangan yang rugi dengan harapan bahwa pasar akan berbalik dan membuktikan bahwa mereka benar yang tidak terjadi pada pedagang sukses. Salah satu bentuk manajemen risiko adalah mengendalikan kerugian Anda. Stop penting dalam trading untuk menjaga terhadap kerugian atau pergerakan harga ekstrim. Menempatkan stop order ke pasar pada tingkat tertentu berarti bahwa jika perdagangan Anda mencapai tingkat itu, akan dihentikan karena kerugian. Ini mungkin terdengar buruk tapi apa yang dilakukannya adalah menjamin bahwa perdagangan tidak dapat jatuh lebih jauh dan menyebabkan kerugian yang jauh lebih besar. Namun pemberhentian yang baik adalah untuk melindungi modal dan harus digunakan dengan hati-hati. Pialang di industri suka membicarakan manfaat menggunakan leverage dan tetap fokus pada kekurangannya. Hal ini menyebabkan para pedagang datang ke platform trading dengan pola pikir bahwa mereka harus mengambil risiko besar dan bertujuan untuk menghasilkan banyak uang. Sepertinya terlalu mudah bagi mereka yang telah melakukannya dengan akun demo. Tapi begitu uang dan emosi nyata masuk, segalanya akan berubah. Di sinilah manajemen risiko yang benar itu penting. Intinya, manajemen risiko adalah semua tentang menjaga risiko Anda terkendali sehingga risiko Anda lebih terkontrol semakin fleksibel saat Anda membutuhkannya. Dengan membatasi risiko Anda, Anda memastikan bahwa Anda dapat melanjutkan perdagangan saat segala sesuatunya berjalan sesuai rencana dan Anda akan selalu siap. Salah satu perbedaan terbesar antara trader forex yang sukses dan tidak sukses adalah dengan menggunakan manajemen risiko yang tepat. Laino Group mendaftarkan nomor 21973 IBC 2014. Resiko peringatan: Perlu diketahui bahwa perdagangan produk leveraged mungkin melibatkan tingkat risiko yang signifikan dan tidak sesuai untuk semua investor. Anda seharusnya tidak mengambil risiko lebih dari yang Anda siap untuk kalah. Sebelum memutuskan untuk berdagang, pastikan Anda memahami risiko yang terlibat dan pertimbangkan tingkat pengalaman Anda. Carilah nasihat independen jika perlu. PaxForex hari ini peringkat kami 9.3 dari 10. mengandalkan 107 suara dan 55 ulasan yang memenuhi syarat. Silakan seperti situs PaxForex di jaringan favorit Anda dan dapatkan akses ke akun registrasi Bonus gratis PageRisk Management Bergabung Mar 2004 Status: Magic Man 3.451 Posting Masalah mendasar dengan sistem seperti yang dijelaskan oleh VDeluca adalah proposal Manajemen Uang yang buruk. Sistem ini mengasumsikan dimulai dengan 10.000 ekuitas dan kemudian setiap entri masuk dengan satu lot penuh, secara nominal 1.000. Itu mewakili 10 ekuitas untuk setiap entri. Harap lebih memperhatikan penelitian sistem perdagangan jangan terlalu fokus pada subsistem masuk dan keluar (lilin 8 atau 9 am). Tidak ada trader profesional waras (atau berpengalaman amatir) yang akan berisiko 10 ekuitas per perdagangan. Tingkat risiko yang diterima secara umum adalah 1 sampai 2 per entri, dan tidak lebih dari 5 di pasar pada satu waktu. Referensi terbaik yang saya temukan yang membahas SISTEM TRADING LENGKAP mencakup subsistem utama berikut: apa yang harus diperdagangkan, berapa banyak risiko (ukuran posisi), kapan harus membeli atau menjual (sinyal), berhenti, dan rencana keluar (saya telah mengabaikan taktik). Referensi untuk sistem lengkap yang sangat bagus dirancang oleh Richard Dennis, pedagang komoditas legendaris (termasuk valuta asing), yang akhirnya mengubah US400 menjadi US200 juta, dan mendapatkan ketenaran tambahan untuk eksperimen Penyu di tahun 1980an. Anda bisa mendownload sistem COMPLETE-nya di OriginalTurtles. Saya menggunakan sistem Turtle Trading untuk ukuran posisi (termasuk scaling up) dan berhenti. Itulah konsep sistemnya yang paling maju, keduanya berbasis pada volatilitas. Saya menggunakan indikator matematis untuk masuk dan keluar (tren dan siklik) yang saya pelajari dari konsep yang saya teliti pada saya mulai melakukan perdagangan saham biasa pada tahun 1959 dan menggunakan analisis teknis pada kalkulator HP-35 pada tahun 1978. Saya telah tenggelam dalam meneliti perdagangan forex Sejak ini Jan, 207. Selama waktu itu, saya telah melakukan cukup banyak penelitian mengenai aspek pengelolaan uang, alias manajemen risiko. Secara umum disepakati bahwa jika teknisi Anda. Sistem analisis setidaknya setengah jalan masuk akal (melalui pengujian balik), bahwa kesuksesan atau kehancuran Anda akan ditentukan oleh sistem manajemen risiko dan kepatuhan terhadapnya. Untuk rekap, perdagangan 1-2 dari ekuitas per perdagangan dan risiko tidak lebih dari 5 secara bersamaan di pasar. (Lihat Sistem Perdagangan Penyu tentang hubungan antara tingkat korelasi antara perdagangan bersamaan dan ukuran posisi). Dalam bisnis kami, kami telah menyaksikan lusinan 10.000 akun forex yang dianggap lumpuh atau hancur dalam 2 sampai 4 minggu ketika 10 ekuitas 1000, lot penuh) digunakan per entri. Perlu diketahui, bahwa akun mini dengan hanya 1.000 ekuitas awal sama berisikonya jika 100 taruhan per transaksi. Jadi akun forex minimum lebih dari 5000 jika diperdagangkan dengan lot mini. Bahkan 5000 terlalu kecil jika Anda memiliki awal dari nasib buruk. Mengapa 10 terlalu banyak risiko Jika 10 berisiko untuk setiap perdagangan, Anda bisa kehilangan lebih dari 9 perdagangan karena perdagangan ke-10 kemungkinan akan menemukan margin panggilan. Bagaimanapun, sebagian besar pedagang tidak akan terus bertaruh sampai mereka kehilangan 90 ekuitas mereka. Mereka biasanya berhenti setelah kalah 40 sampai 60. Jadi, apa kemungkinan paling sedikit 6 kerugian dari 9 perdagangan HANYA sekitar 16 atau sekitar 1 dari 6 Apakah Anda bersedia kehilangan 60 dari ekuitas Anda dengan peluang tersebut Cobalah menjalankan BASIC sederhana Program untuk mensimulasikan 9 perdagangan, masing-masing dengan 50 probabilitas winloss. Sebagai alternatif, cobalah membalik koin sebanyak 9 kali. Jika Anda tidak dihapus dalam 9 kali mencoba, ingatlah kemenangan dan kerugian Anda jika Anda tidak menghapusnya dalam 9 perdagangan, akhirnya tetap sangat dekat Kemungkinan 16 terlalu tinggi untuk mengambil risiko 10.000 saya lebih ketat, kerugian tidak harus Mengakibatkan hilangnya taruhan secara keseluruhan, namun konsep umum masih berdiri, 10 terlalu banyak Tampaknya banyak peserta dalam diskusi terpikat dengan kesederhanaan sistem yang nyata dan sangat menarik mengharapkan hasil yang merupakan yang pertama dari Si kembar malapetaka - keserakahan dan ketakutan. Semoga Tren bersamamu, Paul Y. Shimada Santai dan berbahagialah. Bergabung dengan Mar 2004 Status: Magic Man 3.451 Posting VDelucas mendapatkannya Jika Anda menetapkan stop dan membiarkannya membatasi kerugian Anda, batas risiko ditentukan oleh kerugian yang diperbolehkan maksimum, bukan oleh jumlah entri. Namun, ada beberapa aspek yang mengacaukan pendekatan yang tampaknya sederhana ini - yaitu sulitnya pengaturan berhenti dan menyeimbangkannya dengan jumlah entri dan profitabilitas. Pertama, mari kita fokus pada pemberhentian. (1) Jika Anda mengatur berhenti terlalu kecil, Anda hampir selalu menjamin kerugian. (2) Jika Anda menetapkan berhenti terlalu tinggi, ketika Anda berada pada sisi tren yang salah, Anda akan kehilangan lebih banyak (dan mungkin terlalu banyak, seperti lebih dari 2 ekuitas). (3) Jika Anda terbiasa menyesuaikan stop Anda sehingga Anda bisa mengecualikan posisi Anda naik hanya dengan sampah lagi, karena bagan akan berubah kapan saja sekarang, kemungkinan besar Anda masih belum memiliki disiplin untuk berhasil dalam perdagangan forex (atau instrumen keuangan lainnya) . Jadi, jika Anda tidak menderita masalah 3, masalahnya adalah, quotHow apakah satu set stop levelquot Banyak yang telah ditulis mengenai subjek risiko dan kebetulan. Sebagian besar oleh pedagang berpengalaman dan sukses, dan bahkan lebih oleh penjudi cenderung secara matematis. Saya adalah IB untuk perusahaan fx lokal (saya hanya menukar uang saya sendiri). Mereka memiliki program pelatihan yang sangat baik mengenai pengenalan forex dan pemasaran (mendapatkan klien investor). Dua area di mana mereka gagal total adalah bagaimana mengelola uang dan bagaimana posisi entrexit. Saran yang mereka berikan di kelas dengan keyakinan dan otoritas yang hebat adalah, setelah Anda membuat entri Anda, tetapkan Anda berhenti di 50 pips. quot Nah, saya selalu menjadi siswa yang baik yang mempercayai kebijaksanaan instruktur, jadi saya mengikuti nasehat mereka. Saya menukar grafik H1 dan saya kehilangan hampir 2000 dalam tiga hari karena masalah 1. Jadi sebagai siswa yang baik, saya telah membenamkan diri dalam upaya penelitian intensif selama 5 bulan. Inilah yang saya temukan mengenai pengelolaan uang (resiko). (A) Lebih baik menetapkan pemberhentian Anda berdasarkan tingkat volatilitas bagan, yang diperdagangkan satu ukuran tidak sesuai untuk semua. Misalnya, volatilitas dapat diukur dari Average True Range (ATR20) seperti halnya Turtles. (Seperti yang dicatat dalam catatan saya sebelumnya, saya mengikuti sistem kura-kura untuk ukuran masuk dan berhenti.) (B) Jika Anda menemukan perhitungan Turtles quotNquot terlalu sulit, dengan senang hati saya akan mengirimkan spreadsheet Excel yang membuatnya menjadi pencarian sederhana. (C) Jika Anda menginginkan alternatif pendekatan pengelolaan risiko Turtles, cobalah rumus ini: Stop (Price) - (Ekuitas) (Resiko) (Size of Entry Position) (Leverage) misalnya, jika entri Anda Price1.8321, Equity10 , 000, Risk2, Entry Size1,000, Leverage100: 1, lalu Stop 1.8321 - 0.0020 Thats only -20 pips karena entri Anda adalah 10 dari ekuitas. Jika ATR 50 (khas untuk banyak pasangan H1), hampir pasti Anda akan berhenti, jatuh ke dalam masalah 1. Jadi, apa yang dapat Anda lakukan Turtles merekomendasikan berhenti di 2N, yang dua kali ATR. Jika ATR50 pips, penyu Anda berhenti akan 100 pips. Tapi -100 pips mewakili 10 ekuitas Anda secara penuh, jatuh ke masalah 2 (mempertaruhkan lebih dari 2 ekuitas). Jadi apa yang bisa Anda lakukan Anda punya dua pilihan. Pertama, kurangi ukuran posisi Anda menjadi 100 (mini-lot dan bukan 1000) dan tetap berhenti di 100 pips. Anda tidak akan lagi memiliki masalah 1 atau 2, namun sistem perdagangan Anda lebih baik memberikan keseluruhan lebih baik daripada nilai 0 jika Anda tetap ditakdirkan. Alternatif kedua adalah mengubah periode bagan untuk mengurangi ATR. Misalnya, jika H1 memberi ATR50, cobalah M30, ATR mungkin turun menjadi sekitar 30. Jadi jika Anda menyimpan ukuran entri Anda sampai 1000 dan berhenti di 2N2 (ATR) 60 pips, Resiko Anda akan berkurang menjadi sekitar 6. Anda bisa Ubah bagan Anda menjadi M15 dan Risk akan berkurang lebih jauh. Namun, akan lebih bijaksana untuk memilih alternatif pertama karena risikonya akan lebih rendah (mendekati 1-2) dan Anda dapat mempertahankan perdagangan Anda pada periode bagan pilihan Anda (jika Anda menyukai H1). Contoh ini menggambarkan interaksi volatilitas (yang berubah tidak hanya di antara pasangan, tapi juga hari demi hari), ukuran masuk, Risk, Equity, dan Leverage (ingat, leverage memotong dua arah). Pelajari konsep-konsep ini dan Anda akan dilayani dengan baik dengan kehidupan perdagangan yang panjang (jika Anda tidak terlalu banyak mengambil risiko, mintalah sistem entryexit yang baik, dan memiliki modal yang memadai). Ada metode lain untuk menetapkan Risk and Entry Size. Algoritma yang sangat terkenal dikenal dengan rumus Kelly. Kelly adalah seorang matematikawan untuk Bell Labs dan dia menemukan sebuah formula pada tahun 1956 untuk memprediksi jumlah suara pada saluran telepon. Penjudi profesional dengan cepat mengenali penerapan formula untuk bertaruh. Penerapan sederhana dari algoritma Kelly diberikan oleh Overholser, Ray (2000), quotMoney Management: Merancang Strategi Pengelolaan Uang, mengutip Analisis Teknik Persediaan Saham, Mei 2000, hal.38-46. Kertas Kelly asli (terlalu banyak matematika dan teori) dan banyak referensi pengelolaan uang lainnya yang berguna dapat ditemukan di turtletraderdefault. htm dan turtletradermoney. html. Sementara di situs Web itu, lihat artikel Burke, Gibbons (2000), mengutip artikel Moneyquot Anda, yang berisi bibliografi lainnya tentang Risk Mgt. Selain itu, Ed Sekota memiliki penyempurnaan tentang bagaimana menentukan risiko kutipan. Semua ini dan lebih banyak dapat ditemukan di halaman Web di atas. Saya harap saya membangkitkan selera Anda sehingga Anda mungkin lebih tertarik pada aspek membosankan namun penting dalam kesuksesan perdagangan. Ingat, tiga aturan trading: (1) Jangan kehilangan uang, (2) Jangan kehilangan uang, (3) Jika Anda harus kehilangan uang, kalah sesedikit mungkin trader yang bangkrut sudah keluar dari pasar dan semua peluang keuntungan terbuang. Pada trader yang putus Semoga Trendnya bersamamu, Paul Y. Shimada ps Kepada: VDeluca. Saya menyadari dalam pertanyaan Anda bahwa Anda mempertimbangkan 5 risiko ekuitas oke, dan mungkin 2 terlalu konservatif. Seperti yang ditulis oleh teman lamaku, Odd Job (Harold Sakata) (sebagai pegulat profesional yang berbasis di Honolulu, bukan dalam peran Goldfinger-nya), quotPatience boy-san, patiencequot Dua poin: (1) banyak pedagang papan atas di Jack Schwagers quotMarket Wizardsquot membatasi diri pada 2 ekuitas (2) mencoba menggali buku matematika kelas 8 Anda dan melihat kombinasi, permutasi, dan lain-lain - cobalah menghitung probabilitas kehilangan 50 ekuitas Anda jika Anda mengambil risiko 5 untuk setiap perdagangan itu. Bukan peluang yang kebanyakan orang akan mempertaruhkan tabungan mereka dengan susah payah. Misalnya jika Anda kehilangan 10 perdagangan berturut-turut, Anda akan segera mencapai batas 50 Anda. Apa kemungkinan kehilangan 10 dari 15 perdagangan, atau 10 dari 20 perdagangan Mungkin Anda bersedia kehilangan 100 berapa lama waktu yang dibutuhkan Tentu akan semakin rumit jika Anda memperhitungkan faktor winloss dan berisiko Anda. Jika Anda telah berdagang cukup lama untuk mengembangkan faktor-faktor ini, atau jika Anda bisa menebaknya, saya memiliki spreadsheet Excel yang secara grafis menggambarkan kemungkinan bangkrut. Hmm, itu pemikiran yang serius. Tenang dan berbahagialah. Bergabung Mar 2004 Status: Magic Man 3.451 Posting di sini adalah beberapa tempat yang dapat Anda baca tentang Manajemen Risiko lebih lanjut. 1. Van Tharps TYWTFF: dia memiliki sebuah bab yang ditujukan untuk Position Sizing, seni untuk membatasi risiko Anda dengan menghitung jumlah lot yang harus Anda jual. 2. Pedagang Kura-kura Asli: garis besar yang sangat bagus tentang bagaimana menata posisi berhenti dan posisi Anda. Pergi ke originalturtles. org untuk mendownload literatur gratis. Satu hal yang harus saya setujui secara hormat dari sumber-sumber ini adalah jumlah yang harus Anda risiko pada setiap perdagangan. Sebagai pedagang ayunan dan pengelola uang untuk orang lain, saya mengambil risiko hanya 0,7 dari ekuitas akun pada perdagangan tertentu, sedangkan kura-kura digunakan di mana saja 1-4. Van Tharp merekomendasikan 1-2 dari total ekuitas akun. Perhatian khusus pada bagaimana kura-kura memiliki tingkat risiko yang berbeda. Ini secara langsung berlaku untuk perdagangan Forex, karena banyak perdagangan yang Anda lakukan pada pasangan mata uang yang berbeda memiliki korelasi tinggi. Tenang dan berbahagialah. Mengenai postingan Anda di atas (yang telah saya bebaskan ke thread ini karena tampaknya lebih tepat di sini), dapatkah Anda menjelaskan bagaimana Anda sampai pada probabilitas yang teoretis dari 50 Apakah semudah mengatakan bahwa untuk setiap posisi yang Anda gunakan , Anda menang, atau Anda kehilangan ATAU tidak lebih rumit dari pada bahwa probabilitas perdagangan yang menang bergantung pada pasangan mata uang tertentu dan perilaku historisnya, ditambah dengan target keuntungan dan stop loss. Misalnya, anggap bahwa EURUSD menunjukkan pergerakan harga rata-rata 76 pips setiap sesi harian, dimulai dengan jam London. Jika Anda hanya mengejar keuntungan 10-20 pips pada setiap perdagangan, tidakkah probabilitas Anda menang jauh lebih tinggi daripada jika Anda memotret 200 pips keuntungan pada setiap perdagangan 50 bukan sihir, itu hanya rata-rata dan rata-rata dari semua perdagangan . Pedagang quotgoodquot umumnya harus dapat mencapai 50 atau lebih baik - ini berarti dia memiliki sistem pemahaman dan masuk akal yang berkembang dengan baik. Pedagang yang tidak berpengalaman miskin dalam hal masuk. Selain itu, pengalaman (keserakahan a. k.a.) sering menyebabkan pedagang melampaui sambutan mereka, mengubah masukan yang sebaliknya menguntungkan menjadi kerugian bersih. Salah satu rekan saya memiliki riwayat live account dengan lebih dari 80 winloss. Namun, rasio reward-nya kurang dari 1. Kebanyakan trader berusaha untuk minimal 2.0. Keseimbangan (1) rata-rata pukulan (winloss) dan (2) hasil (rewardrisk) menentukan apakah Anda akan bertahan dan beruntung. Apa yang harus kita perjuangkan tidak harus menjadi target untuk pertumbuhan dan rasio tertinggi, namun pertumbuhan ekuitas akun kita yang stabil, kurva ekuitas. Dengan menggunakan Simulator kuantum Excel saya, kami menunjukkan bahwa rekan saya 80 wl dan lt1 rr memenuhi kriteria survivabilitas - dia tidak akan bangkrut dan akunnya akan sesuai, meskipun sloooowly karena rr rendah. Ya, jika Anda menetapkan target keuntungan hanya 10-20 pips daripada 200 pips, wl Anda seharusnya sangat bagus jika teknik entyexit Anda masuk akal. Namun, dengan menggunakan target keuntungan 10-20, berapakah risikonya Jika Anda menetapkan stop loss Anda pada 20 pips dengan kisaran 76 harian, kemungkinan besar Anda akan berhenti sering, sehingga mengurangi rasio wl Anda. Namun jika Anda menetapkan stop masuk yang wajar pada 100-150 (level stop tergantung pada gaya trading dan volatilitas Anda) dan mempertahankan target keuntungan 10-20 pip Anda, wl Anda seharusnya cukup tinggi. Namun, dengan target keuntungan 100, rewardrisk201000.2 Anda (jika Anda bisa memenangkan 100 dari entri Anda). Jadi, dan dengan risiko tinggi0,2, kurva ekuitas Anda akan sangat berombak dan Simulator Ekuitas saya menunjukkan bahwa Anda akan bangkrut setelah sekitar 100 sampai 200 perdagangan. Hmm. Seperti yang saya catat di posting lain tentang pengaturan berhenti, ini bukan topik sepele. Perhentian Anda juga mengukur berapa persen ekuitas yang Anda risiko, yang seharusnya sekitar 1 per posisi. Semoga Tren bersama Anda, Paul Y. Shimada Saya menulis berikut ini untuk posting di forum Yahoo MetaTrader dan kemudian ingat bahwa ada sebuah forum yang berfokus pada manajemen risiko. Selalu belajar untuk belajar Perihal: Penilaian statistik sederhana di antara strategi uji balik alternatif 1. Untuk setiap alternatif uji balik, hitunglah statistik quotexpectation. quot 2. Bandingkan harapan di antara alternatif. 3. Alternatif dengan harapan negatif diperkirakan akan merugi. 4. Pertimbangkan hanya alternatif dengan harapan positif. 5. Jika semua pertimbangan lain setara (seperti kebutuhan modal, perhatian dan usaha yang dibutuhkan, dll.), Alternatif dengan harapan positif tertinggi biasanya akan dipilih. 6. Rumus untuk menghitung ekspektasi adalah sebagai berikut. E 1 (W L) x P - 1 Dimana E harapan W rata-rata jumlah pemenang untuk semua transaksi yang menang L rata-rata kehilangan jumlah untuk semua kehilangan perdagangan P probabilitas menang, sama seperti persen dari perdagangan yang menang 6a. Contoh berikut menggunakan persamaan ini berdasarkan rekam jejak historis (simulasi uji balik dapat digunakan). Probabilitas menang adalah 63 persen dan rata-rata perdagangan menang adalah 454 dan rata-rata kehilangan perdagangan adalah 458, harapan matematisnya adalah: 1 (WL) x P - 1 1 (454 458 x 0,63 - 1 1,99 x 0,63 - 1 0,2537 6b Bandingkan dengan strategi yang memiliki statistik sebagai berikut: Rata-rata menang 2,025 Rugi rata-rata 1,235 Persen yang menguntungkan 0,52 (1,64) x 0,52-1,37 - 1 0,37 6c Kasus b memiliki ekspektasi yang sedikit lebih tinggi daripada kasus a, dan dengan demikian, kasus b Mungkin lebih baik 7. Harapan, hasil matematis tidak bersifat prediktif dan hanya dapat digunakan untuk mengukur kekuatan dari sistem hasil masa lalu. Bagaimanapun, ini hanya digunakan untuk statistik historis dan pengujian balik. Referensi: JONES, Ryan, 1999. The Trading Game, Colorado Springs, Colorado, Maret 1999, yang dipublikasikan di Internet sebagai file Adobe PDF, 115 halaman tidak diketahui 9. Sejauh ini, ini adalah yang paling komprehensif, berguna, Dan materi yang benar-benar menarik tentang pengelolaan uang (biasanya topik yang membosankan, lebih baik Menghitung domba) yang telah saya temukan. Buku ini bukan tentang bagaimana membuat perdagangan yang menang. Ini berfokus pada bagaimana meraih lebih banyak dan mempertahankan lebih banyak kemenangan Anda - laba bersih jangka panjang Sebelumnya, sistem pengelolaan uang saya adalah membatasi setiap perdagangan tidak lebih dari 1 sampai 3 ekuitas. Strategi saya terfokus pada kelangsungan hidup karena terlalu banyak rekan saya yang mengalami risiko pada setidaknya 10 pada setiap perdagangan. Untuk 10 entri, saya menghitung tingkat kegagalan 17 untuk 7 dari 9 perdagangan yang terlalu berisiko untuk uang riil. Saya mengadopsi konsep 1 dari Turtle Trading, namun saya tidak mempertimbangkan untuk menggunakan statistik untuk mengimbangi Survival with Profitability. Aha File PDF sumber asli diterbitkan dua halaman per lembar dan terlalu kecil untuk saya baca dengan nyaman. Saya sedang dalam proses mengkonversi file PDF ke MS Word RTF (317 halaman dan terus bertambah). Dengan senang hati saya akan mengirim salinan kepada siapa saja yang tertarik setelah menyelesaikan pembersihan konversi yang sulit (angka dan tabelnya tidak berubah dengan baik atau tidak sama sekali). Sayangnya, saya tidak mengharapkan ini segera karena bukan prioritas saya yang tinggi. 2004.0728, Paul Y. Shimada, PaulyshimadaltatgtYahoo 10. Penggoda: sikap ini juga mengapa banyak orang terlibat dengan industri komoditi dan futures. Perdagangan bisa menjadi usaha yang ampuh. Di sisi lain, juga bisa melumpuhkan finansial. Trading adalah game risk versus reward. Ini juga permainan yang tidak memaafkan pemain yang masuk tanpa mempelajari peraturan. Bagi mereka dengan quickquot cepat kaya atau harus memilikinya sekarang mentalitas, kegagalan itu semua pasti. Tingkat kegagalan orang-orang yang mencoba berdagang di arena pasar leverage adalah sekitar 90 persen. Sejauh yang saya tahu, ini berarti bahwa 90 persen dari mereka yang memulai trading berhenti menunjukkan kerugian bersih. Saya juga telah diberitahu bahwa pada suatu waktu 90 persen dari rekening terbuka menunjukkan kerugian sementara hanya 10 persen dari jumlah tersebut menunjukkan keuntungan. Statistik ini menggambarkan bahwa cepat kaya di pasar ini sangat tidak mungkin. Untuk mendapatkan uang yang serius di lingkungan ini, pedagang harus mengelola uang mereka. Kecuali keberuntungan belaka ikut campur, tidak ada yang akan menghasilkan banyak uang di pasar leverage tanpa strategi pengelolaan uang yang tepat. Ini adalah dasar dari buku ini 11. Teaser: quot Ambil koin dan balikkan di udara 100 kali. Setiap kali tanah koin naik, Anda menang dua dolar. Setiap kali uang logam dilipat, Anda kehilangan hanya satu dolar. Asalkan tanah koin mencapai 50 persen dari waktu dan ekor 50 persen lainnya dan Anda hanya bertaruh satu dolar di setiap flip koin, setelah 100 flips, Anda seharusnya memenangkan total 50. 100 flips 50 membalik kepala tanah ke atas. 50 x 2 100 50 flips land rails up. 50 x (1) (50) 100 (50) 50 (Catatan: Ini adalah permainan fiktif Saya telah meminta beberapa pedagang memanggil saya dan mengatakan bahwa ini tidak mensimulasikan perdagangan real-time. Tanggapan saya adalah bahwa hal itu tidak dimaksudkan untuk Mensimulasikan real trading, hanya untuk menunjukkan kekuatan dan matinya pengelolaan uang.) Tentunya, ini adalah situasi taruhan yang ideal. Karena kita bisa melihat peluang yang menguntungkan di sini (menjadi pedagang yang cerdik), kita tidak akan bertaruh hanya satu dolar di setiap flip koin. Sebagai gantinya, kita memiliki akun 100 untuk bertaruh dalam game ini. Ada banyak kemungkinan cara untuk menebak skenario. Namun, Anda harus memilih salah satu dari empat pilihan berikut: A. Bet 10 dari total akun pada setiap flip perdagangan. B. Bet 25 dari total akun pada setiap flip perdagangan. C. Bet 40 dari total akun pada setiap flip perdagangan. D. Bet 51 dari total akun pada setiap flip perdagangan. Inilah empat pilihannya. Jika Anda memilih A, Anda akan melipatgandakan saldo akun sebesar 10 persen dan bertaruh jumlah itu di flip koin berikutnya. Anda kemudian akan mengambil jumlah yang dimenangkan atau hilang ditambah jumlah uang yang asli, letakkan kembali ke akun dan kalikan totalnya 10 persen lagi dan bertaruh dengan jumlah tersebut. Oleh karena itu, dimulai dengan 100 dan mengalikannya sebesar 10 persen memberi Anda 10 untuk bertaruh dengan flip berikutnya. Jika flip itu adalah pemenang, Anda menang 2 untuk setiap 1 taruhan Anda. Karena Anda bertaruh dengan 10, Anda memenangkan total 20 pada flip pertama (10 x 2 20). Ambil 20 dan letakkan kembali ke akun dan sekarang Anda memiliki 120. Kalikan ini dengan 10 persen dan Anda akan bertaruh 12 pada flip berikutnya. Jika flip berikutnya adalah pecundang, Anda akan kehilangan hanya 12 yang akan membawa akun turun menjadi 108. Anda mendapatkan gambarnya. Lakukan hal yang sama jika memilih B, C, atau D. Hasilnya adalah sebagai berikut: A. Setelah 100 flips, 100 berubah menjadi 4.700. B. Setelah 100 flips, 100 berubah menjadi 36.100. C. Setelah 100 flips, 100 berubah menjadi 4.700. D. Setelah 100 flips, 100 berkurang menjadi hanya 31. Potongan dan bayangan dari ilustrasi ini akan dibahas nanti di buku ini. Untuk saat ini, saya ingin menunjukkan dua fakta penting tentang pengelolaan uang. Pertama, bisa mengubah situasi perdagangan yang relatif biasa-biasa saja menjadi penghasil uang yang dinamis. Bagi trader yang mengintai flat 10 pada setiap perdagangan tanpa meningkatkan ukuran taruhannya, nilai bersih dari akun tersebut baru mencapai 600. Namun, kenaikan dan penurunan jumlah taruhan masing-masing meningkatkan return sebesar 683 persen. Jika seorang trader bertaruh flat 25 pada setiap flip, nilai bersih dari akun akan berakhir pada 1.350. Dengan meningkatkan jumlah taruhan seiring pertumbuhan akun, return meningkat sebesar 2.788 persen. Jika trader bertaruh flat 40 pada setiap flip, setelah mengalami dua kerugian berturut-turut, trader tidak akan bisa melanjutkan. Oleh karena itu dengan mengurangi jumlah yang berisiko pada setiap flip, trader pun bisa bertahan dalam permainan. Kedua, mempertaruhkan terlalu banyak pada setiap perdagangan juga bisa mengubah situasi menang menjadi skenario yang kalah. Meskipun trader tidak akan benar-benar menghabiskan akun (secara teoritis), penurunan tersebut akan mencapai kerugian 79 persen setelah 100 flips. Ilustrasi ini menunjukkan bahwa pengelolaan uang yang tidak benar dapat mengubah situasi yang menang menjadi situasi yang hilang. Namun, tidak ada jumlah pengelolaan uang yang secara matematis akan mengubah situasi yang hilang menjadi situasi yang menang. Apakah trader yang sukses akan setuju bahwa Manajemen Risiko adalah kunci untuk trading dalam jangka panjang (dan bahkan jangka pendek) karena itu, thread ini didedikasikan untuk Manajemen risiko. Setelah melakukan pencarian singkat mengenai FF mengenai manajemen risiko, benang 12 tahun ini sepertinya satu-satunya benang yang menyentuh berdasarkan pada bagian Manajemen Risiko (menurut saya). Jadi, alih-alih membuat benang baru, Id ingin mengambil tongkat ini tempat Mr. Merlin meninggalkannya pada tahun 2004, hampir 12 tahun setelahnya. Saya mungkin belum menjadi trader yang hebat, tapi itu seharusnya tidak menjadi alasan mengapa saya tidak memikirkan pemikiran saya tentang topik ini. Pak Merlin, jika Anda masih di sini, terima kasih telah membiarkan saya memiliki kesempatan ini untuk melanjutkan dari mana Anda tinggalkan. Saya ingin percaya bahwa Anda meletakkan fondasi ini untuk saya 12 tahun yang lalu. Saya berharap yang terbaik dimanapun Anda berada dan apa pun yang Anda lakukan. Praktekkan kesuksesan sebelum Anda menjadi sukses.